富国银行二季度业绩十分强劲，分析师称商业地产是潜在风险

作者：Khen Elazar

来源：seekingalpha

作者系华尔街投行投资顾问、知名分析师。

富国银行（Wells Fargo）的第二季度财报强调了该行作为一个有吸引力的资本回报的价值。富国银行第二季度的营收和利润都超出了预期，美国银行（Bank of America）也是如此。

富国银行财报显示，该行净息差仅小幅下降，同时该行宣布将第三季度股息大幅提高17%。该行还在第二季度回购了大量股票。虽然富国银行的股价已经完全收回了第一季度的估值损失，目前该股的交易价格较账面价值有8%的溢价，但我认为对股息投资者来说，富国银行仍有一定价值。鉴于该行未来将向股东返还更多现金，而且2023年第三季度的股息增幅很大，我维持对富国银行的“买入”评级。

第二季度盈利强劲

富国银行此前发布了第二季度的财报：该银行第二季度的收入为205.3亿美元，比预期高出4亿多美元。每股收益为1.25美元，比市场预期高出0.10美元。